El mercado de strips sobre Deuda del Estado española durante el período 1998-2003: Volúmenes y rendimientos

Identificador:  imarina:6361898

Handle: https://hdl.handle.net/20.500.11797/imarina6361898

Autors:  María del Carmen Molina Cobo; Susana Sardá García; Jorge de Andrés Sánchez

Resum:
El mercado español de strips, que inició su andadura en 1998, se ha caracterizado desde entonces por registrar volúmenes de negocio relativamente escasos a pesar de las grandes expectativas que pareció despertar su aparición. Tras un análisis de la evolución y los segmentos en que se concentran estos volúmenes, realizamos un estudio del comportamiento de los tipos de interés en el mercado al contado, comparándolos con los rendimientos de los bonos no segregados, con el objetivo de detectar, si las hubiera, primas de liquidez o segregabilidad. Esta comparativa nos permitirá mostrar si los tipos de interés en las operaciones al contado con deuda segregada están en equilibrio con los cruzados en el mercado de Bonos y Obligaciones del Estado.