Autor segons l'article: Bariviera A; Guercio M; Martinez L; Rosso O
Departament: Gestió d'Empreses
Autor/s de la URV: Fernández Bariviera, Aurelio / MARTÍNEZ, LISANA BELÉN
Paraules clau: Tomorrow Tipus d'interès Teoria de l'informació Stock-market Statistical complexity Statistical and nonlinear physics Models Libor Exchange Entropy Efficiency Econofisica Complexitat
Resum: © 2015, EDP Sciences, SIF, Springer-Verlag Berlin Heidelberg. This paper analyzes several interest rates time series from the United Kingdom during the period 1999 to 2014. The analysis is carried out using a pioneering statistical tool in the financial literature: the complexity-entropy causality plane. This representation is able to classify different stochastic and chaotic regimes in time series. We use sliding temporal windows to assess changes in the intrinsic stochastic dynamics of the time series. Anomalous behavior in the Libor is detected, especially around the time of the last financial crisis, that could be consistent with data manipulation.
Àrees temàtiques: Química Psicología Physics, condensed matter Medicina ii Materiais Matemática / probabilidade e estatística Interdisciplinar Geociências Farmacia Ensino Engenharias iv Engenharias iii Engenharias ii Engenharias i Electronic, optical and magnetic materials Economia Condensed matter physics Ciências biológicas ii Ciências biológicas i Ciências agrárias i Ciência da computação Biotecnología Biodiversidade Astronomia / física
Accès a la llicència d'ús: https://creativecommons.org/licenses/by/3.0/es/
ISSN: 14346028
Adreça de correu electrònic de l'autor: aurelio.fernandez@urv.cat
Identificador de l'autor: 0000-0003-1014-1010
Data d'alta del registre: 2024-09-07
Versió de l'article dipositat: info:eu-repo/semantics/acceptedVersion
URL Document de llicència: https://repositori.urv.cat/ca/proteccio-de-dades/
Referència a l'article segons font original: European Physical Journal b. 88 (8):
Referència de l'ítem segons les normes APA: Bariviera A; Guercio M; Martinez L; Rosso O (2015). The (in)visible hand in the Libor market: an information theory approach. European Physical Journal b, 88(8), -. DOI: 10.1140/epjb/e2015-60410-1
Entitat: Universitat Rovira i Virgili
Any de publicació de la revista: 2015
Tipus de publicació: Journal Publications
Repositori URV