Evolució i anàlisi de l'IBEX 35 durant el període electoral dels Estats Units (2016 - 2024)

Identificador:  TFG:9116

Handle: https://hdl.handle.net/20.500.11797/TFG9116

Autors:  Bargalló Ortega, Aleix

Resum:
Aquest treball analitza com els processos electorals presidencials dels Estats Units poden influir en el comportament de l’IBEX 35, principal índex borsari espanyol. A partir d’una perspectiva econòmica i financera, es realitza un estudi comparatiu dels cicles electorals dels anys 2016, 2020 i 2024, utilitzant rendibilitats logarítmiques diàries. Es calculen indicadors com la volatilitat, la rendibilitat geomètrica, la correlació i els índexs de performance (Sharpe, Treynor i Jensen), per observar l’evolució del risc i la rendibilitat en les diferents etapes del procés electoral. A més, es tenen en compte diversos esdeveniments extraordinaris ocorreguts durant el període (com la pandèmia de la COVID-19 o la guerra d’Ucraïna), per valorar quin impacte tenen sobre el mercat i les hipòtesis plantejades. Els resultats mostren que, tot i que els processos electorals poden generar cert impacte en l’IBEX 35, són els fets globals els que provoquen variacions més marcades en el comportament del mercat espanyol.